Syndicated Loan là gì?

Syndicated Loan (cho vay hợp vốn) là khoản vay do nhiều ngân hàng cùng tài trợ cho một khách hàng theo một hợp đồng tín dụng chung, được điều phối bởi một ngân hàng đầu mối (lead arranger).

Thuật ngữ tiếng Anh: Syndicated Loan

Lĩnh vực: Tín dụng

Giải thích chi tiết

Cho vay hợp vốn phát sinh khi nhu cầu vốn của doanh nghiệp vượt quá giới hạn cho vay của một ngân hàng đơn lẻ, hoặc khi ngân hàng muốn chia sẻ rủi ro. Một hợp đồng syndicated loan thường có cấu trúc:

• Mandated Lead Arranger (MLA): Ngân hàng đầu mối, chịu trách nhiệm cấu trúc khoản vay, mời các ngân hàng tham gia
• Agent Bank: Ngân hàng đại lý, quản lý hành chính (thu lãi, phân bổ tiền, thông báo)
• Participant Banks: Các ngân hàng tham gia góp vốn theo tỷ lệ cam kết

Khoản vay hợp vốn thường dành cho các dự án lớn: nhà máy điện, đường cao tốc, khu công nghiệp, M&A doanh nghiệp lớn. Giá trị thường từ vài trăm tỷ đến hàng chục nghìn tỷ đồng.

Phí đầu mối (arrangement fee) thường từ 0.5-2% giá trị khoản vay, là nguồn thu hấp dẫn cho MLA. Lãi suất syndicated loan thường thấp hơn cho vay song phương nhờ quy mô và tính minh bạch cao.

Ứng dụng trong kinh doanh

• Tài trợ dự án lớn: Doanh nghiệp SME mở rộng quy mô lớn có thể tiếp cận vốn hợp vốn thay vì vay từng ngân hàng riêng lẻ
• Đa dạng hóa rủi ro: Ngân hàng tham gia syndicated loan chia sẻ rủi ro tín dụng với các ngân hàng khác
• Phát triển quan hệ ngân hàng: Tham gia hợp vốn giúp doanh nghiệp xây dựng quan hệ với nhiều ngân hàng cùng lúc

Vay vốn kinh doanh

Hiểu rõ thuật ngữ tài chính giúp doanh nghiệp chuẩn bị hồ sơ vay vốn tốt hơn và tăng khả năng được phê duyệt khoản vay. Đăng ký so sánh lãi suất từ nhiều ngân hàng qua BizLoan.